1、大小指数今日同步走强，两市成交额连续6个交易日突破万亿元，市场情绪有所回暖，创业板指数涨2%，反包昨日阴线，沪指站上前期平台中枢，但盘面分化严重，小盘股普跌，市场资金主要聚焦在煤炭、化工、钢铁等周期权重方向，在经历了调整后，今日券商股再度反弹，中银证券连续两天涨停领涨券商板块。从盘面上，钛白粉、光伏建筑一体化、煤炭、白酒等涨幅居前，鸿蒙概念、无人驾驶、5G等板块领跌。截至收盘，沪指涨1.15%，报收3607点；深成指涨1.48%，报收15003点；创业板指涨2.09%，报收3347点。北向资金全天单边净买入141.03亿元，创近一个月新高。本周北向资金累计净买入逾200亿元。

2、大盘今天的走势，由主力板块领涨，量价齐升，盘中直接突破了3600点整数关口，而且未露疲态，尾市稳稳地站在3600点上方。日线图上看，6月17日股指探底3500点之后，随着大盘的上行，成交量同步放大，强势行情特征非常清晰。北向资金继续买买买，全天净流入141亿。

今天顺周期与大金融板块表现最为强劲。半年末是金融机构考核时间节点，市场目前流动性宽裕，这一因素对市场的干扰已经解除。尤其值得注意的是，近期热点轮动，但调整的各个板块很快就再次创出新高，这提醒我们一个事实：这可能是全面牛市！   

下周就是重要纪念日。去年六月底开始的那轮行情让人记忆犹新。让我们大胆地思考一下：百年奋斗，股市是否会以百点长阳来欢庆这个重要的日子？

3、昨天盘后美锦能源发布公告，预计上半年净利润为11亿元至15亿元，同比增长1617.52%至2242.07%。今天开盘后一字涨停。整个煤炭板块处于涨幅前列，上半年煤价上涨让各煤炭上市公司利润大增，股价也同步上升。但美锦的公告显示，可能煤炭行业的利润增幅会大超市场预期，那么股价的变化可能会出现估值提升这种双击效应。

全球货币超发，叠加去年下半年需求延后集中释放，造成部分商品供需错配，同时铜铝锡铅等多个有色品种在本轮大涨前价格处在十年来周期低位，存在反弹预期。在上述多重因素催化之下，引发大宗商品价格飙涨，部分有色系产品创下多年来新高，这其中最为突出的是作为工业重要原材料的铜铝等有色系产品。顺周期品种的行情还在展开中。

4、牢牢把握三支箭，①底盘最稳的是顺周期抗通胀行情来到中游如农业（种子如荃银高科、大北农、化肥如新洋丰、云图控股）、化工（化纤如华峰氨纶、纯碱如三友化工、煤化工如华鲁恒升、钛白粉如龙蟒佰利）及建材（玻璃如旗滨集团、玻纤如中国巨石、防水如科顺股份、减水剂如苏博特）、金融（如邮储银行、中国人寿、中信证券）、石油采掘（如中国石化、杰瑞股份）甚至是后续的地产建筑链（如保利地产、中国建筑、中国化学、中国中冶）；②顺周期科技的大底部反转机会已经开始，以科创板50指数为首的牛市起步：计算机（华为+信创+智能汽车如中国长城、中科创达、华阳集团、启明星辰）、电子（VR如水晶光电、歌尔股份+半导体材料如雅克科技、晶瑞股份、兆易创新、精测电子、中颖电子）、通信（光模块如天孚通信、中际旭创）；③主题弹性机会把握百周年庆军工+传媒特别是粤港澳区域性主题横琴新区（世联行、格力地产等）将在百周年庆前迎来高潮，此时是最佳布局期。